Arbitrage und Spekulation auf den Devisenmärkten

Inhaltsangabe:Inhaltsverzeichnis:Inhaltsverzeichnis:DarstellungsverzeichnisiSymbolverzeichnisiiAbkürzungsverzeichnisiv1.Einführung12.Grundlagen22.1Devisen22.2Devisenmarkt42.3Devisenkassa- und Devisentermingeschäfte53.Arbitrage63.1Überblick63.2Devisenkursarbitrage73.2.1Devisendifferenzarbitrage73.2.2Devisenausgleichsarbitrage83.2.3Dreiecks- und Vielecksarbitrage93.2.4Cross Rates123.2.5Praktische Bedeutung der Devisenkursarbitrage133.3Internationale Zinsarbitrage143.3.1Swapgeschäfte143.3.2Formen der Zinsarbitrage163.3.2.1Zinsausgleichsarbitrage163.3.2.2Zinsdifferenzarbitrage193.3.2.3Mischformen und Praxis der Zinsarbitrage213.3.3Erweiterung der Zinsarbitrage um Risikoprämien223.3.4Gesicherte Zinsparität253.3.4.1Begriffliche Erläuterung253.3.4.2Einbeziehung des Swapsatzes in die gesicherte Zinsparität283.3.4.3Empirische Hinweise293.4Ausgleichswirkung der Arbitrage324.Erwartungen354.1Autoregressive und regressive Erwartungsbildung354.2Rationale Erwartungen385.Devisenspekulation415.1Begriffder Devisenspekulation415.2Kassaspekulation425.3Kassaspekulation und die ungedeckte Zinsparität455.4Teminspekulation475.5Zinsdifferenzspekulation485.5.1Darstellung der Zinsdifferenzspekulation485.5.2Ermittlung des Gewinns516.Seifenblasen536.1Begriffliche Erläuterung536.2Mögliche Bestimmungsgründe einer Seifenblase556.3Seifenblasen und Rationale Erwartungen576.4Aufwärtspfad einer Seifenblase606.5Platzen einer Seifenblase646.6Empirische Hinweise677.Zusammenfassung69AnhangLiteraturverzeichnisBei Interesse senden wir Ihnen gerne kostenlos und unverbindlich die Einleitung und einige Seiten der Studie als Textprobe zu.Bitte fordern Sie die Unterlagen unter agentur@diplom.de, per Fax unter 040-655 99 222 oder telefonisch unter 040-655 99 20 an.